- Evaluation de nouvelles solutions de restructuration avec des prêteurs
et des porteurs de titres de créance
- Les offres d'échange de Bowater annoncées antérieurement expirent et
sont résiliéesABH (TSX, NYSE)
$ US
MONTREAL, le 1er avr. /CNW Telbec/ - AbitibiBowater Inc.
("AbitibiBowater") a annoncé aujourd'hui que la Société évalue de nouvelles
solutions de restructuration et que des pourparlers actifs sont actuellement
en cours avec des prêteurs et des porteurs de titres de créance de sa filiale
Bowater Incorporated ("Bowater") en vue de restructurer la dette de Bowater et
de mettre en oeuvre de nouvelles solutions pour conserver un niveau adéquat de
liquidités. Ces faits nouveaux font suite à l'expiration et à la résiliation
des offres d'échange de Bowater annoncées antérieurement.
"Nous gardons espoir que nous pourrons collaborer efficacement avec
l'ensemble de nos prêteurs, porteurs de titres de créance et autres parties
prenantes pour restructurer différemment la totalité de nos dettes", a déclaré
David J. Paterson, président et chef de la direction.
AbitibiBowater et Bowater Finance II LLC, filiale en propriété exclusive
indirecte d'AbitibiBowater, a également annoncé l'expiration et la résiliation
des offres d'échange privées (les "offres d'échange") et de la sollicitation
de consentements (la "sollicitation de consentements") déjà annoncées
concernant les titres de créance en circulation suivants de Bowater et de ses
filiales : les débentures à 9,00 % échéant en 2009, les billets de premier
rang à taux variable échéant en 2010, les billets à 7,95 % échéant en 2011,
les débentures à 9,50 % échéant en 2012, les billets à 6,50 % échéant en 2013
et les débentures à 9,375 % échéant en 2021 (collectivement, les "billets").
De plus, le placement de billets privé simultané (le "placement de billets
simultané") a également expiré et été résilié. Les offres d'échange, la
sollicitation de consentements et le placement de billets simultané, qui ont
été lancés le 9 février 2009, ont expiré à 23 h 59 le 31 mars 2009.
Bien que la réussite des offres d'échange était une condition de la
réalisation de la restructuration du capital de l'ordre de 2,4 milliards de
dollars déjà annoncée et entamée par la filiale d'AbitibiBowater,
Abitibi-Consolidated Inc. ("Abitibi"), en vertu de la Loi canadienne sur les
sociétés par actions (la "LCSA"), AbitibiBowater et Abitibi ont actuellement
l'intention de poursuivre la restructuration du capital d'Abitibi aux termes
du processus prévu par la LCSA et de modifier ce processus au besoin pour
tenir compte de l'évolution du refinancement de Bowater. Par conséquent, les
réunions avec les créanciers qui ont déjà été annoncées et les dates de mise
en oeuvre prévues devraient être reportées.
En ce qui concerne l'expiration et la résiliation des offres d'échange,
de la sollicitation de consentements et du placement de billets simultané,
tous les billets déjà déposés seront retournés, sans frais, à chaque porteur
de billets déposant à son compte à la Depository Trust Company ou à tout autre
compte qu'il désigne. A cet égard, tous les consentements déjà donnés par les
porteurs relativement aux projets de modification des actes relatifs aux
billets seront réputés avoir été révoqués et annulés, et tous les fonds versés
dans le cadre du placement de billets simultané seront retournés, sans
intérêts.
AbitibiBowater produit une gamme étendue de papier journal, de papiers
d'impression commerciale, de pâte commerciale et de produits du bois. Elle se
classe au huitième rang mondial des fabricants de pâtes et papiers inscrits en
bourse. AbitibiBowater possède ou exploite 23 usines de pâtes et papiers et 30
usines de produits du bois aux Etats-Unis, au Canada, au Royaume-Uni et en
Corée du Sud. Commercialisant ses produits dans plus de 90 pays, la Société
est l'un des plus importants recycleurs de vieux journaux et magazines au
monde, et la totalité de ses terrains forestiers sous gestion sont certifiés
conformes à une norme d'aménagement forestier durable par des experts
indépendants. Les actions d'AbitibiBowater se négocient sous le symbole "ABH"
à la Bourse de New York et à la Bourse de Toronto.
Enoncés de nature prospective
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L'information contenue dans le présent communiqué de presse, sauf les
résultats financiers déjà publiés ou une autre information historique,
renferme des "énoncés de nature prospective" au sens de la Private Securities
Litigation Reform Act of 1995. Il peut renfermer, notamment, des énoncés sur
la démarche de restructuration de la Société, y compris des modifications
éventuelles au processus d'Abitibi en vertu de la LCSA. Les énoncés de nature
prospective se reconnaissent à l'utilisation de termes prospectifs comme
"prévoir" et "s'attendre à", de verbes au futur ou d'autres termes ayant un
sens similaire indiquant des événements éventuels ou une incidence éventuelle
sur les activités ou les parties intéressées de la Société et de ses filiales.
Le lecteur est mis en garde de ne pas se fier aveuglément à ces énoncés de
nature prospective, car ils ne constituent pas une garantie relative aux
rendements futurs. Ils sont fondés sur des hypothèses, des opinions et des
attentes actuelles de la direction, toutes elles-mêmes exposées à nombre de
risques et d'incertitudes, qui peuvent faire en sorte que les résultats réels
soient nettement différents. Ces risques et incertitudes comprennent la
situation générale des marchés financiers et du crédit aux Etats-Unis et la
détérioration du contexte du secteur.
Les facteurs de risque additionnels sont ceux indiqués dans les documents
déposés à l'occasion par la Société auprès de la Securities and Exchange
Commission (la "SEC") et des autorités canadiennes en valeurs mobilières,
notamment les facteurs énoncés à la rubrique "Facteurs de risque" dans le
rapport annuel de la Société (formulaire 10-K), dans sa version modifiée, pour
l'exercice terminé le 31 décembre 2007 et le rapport de l'exercice courant
(formulaire 8-K) daté du 9 février 2009. Tous les énoncés de nature
prospective contenus dans le présent communiqué de presse sont faits
expressément sous réserve des informations contenues dans les documents
déposés par la Société auprès de la SEC et des autorités canadiennes en
valeurs mobilières. La Société ne reconnaît aucune obligation de mettre à jour
ces énoncés de nature prospective ou de les réviser.
